ПРОСПЕКТ ЭМИССИИ ОБЛИГАЦИЙ ЗАЙМА "ВЛАДИМИРСКИЙ ТРАКТОРНЫЙ ЗАЕМ" Администрации ВЛАДИМИРСКОЙобласти на 1995-1998 ГГ.

Архив



Админстрация ВЛАДИМИРСКОЙ области



ПРОСПЕКТ ЭМИССИИ

ОБЛИГАЦИЙ ЗАЙМА "ВЛАДИМИРСКИЙ ТРАКТОРНЫЙ ЗАЕМ"

Админстрации ВЛАДИМИРСКОЙ области

НА 1995-1998 ГГ.



А. ДАННЫЕ об ЭМИТЕНТЕ



1. Эмитентом областных Облигаций является администрация Владимирской области - орган исполнительной власти субъекта Российской Федерации.

Администрация выполняет свои функции в соответствии с законодательством Российской Федерации.

2. Местонахождение Эмитента:

Россия, 600000, г. Владимир, Октябрьский пр-т, 21.

3. Данные о руководящем составе администрации Владимирской области.

Глава администрации Владимирской области - Власов Юрий Васильевич.

1990-91 гг. - заместитель председателя исполкома Владимирского городского Совета народных депутатов.

1991-95 гг. - Глава администрации Владимирской области.

Первый заместитель Главы администрации - Веретенников Владимир Викторович.

1990-92 гг. - зам. директора по внешнеэкономической деятельности Владимирского филиала советско-финского СП "Новинка", г. Владимир.

1992-93 гг. - генеральный директор НПП "БанкИнформСервис", г. Владимир.

1993-95 гг. - заместитель, первый заместитель Главы администрации Владимирской области.

Начальник финансового управления - Кузин Вячеслав Павлович.

1990-93 гг. - председатель ленинского райсовета народных депутатов г. Владимира.

1993 г. - заместитель начальника финансового управления администрации Владимирской области.

1993-95 гг. - начальник финансового управления администрации Владимирской области.

Финансовое управление администрации Владимирской области действует от имени и по поручению областной администрации.

Координаторами выпуска являются:

ВЕРЕТЕННИКОВ Владимир Викторович - первый заместитель Главы администрации.

КУЗИН Вячеслав Павлович - начальник финансового управления администрации.



Б. ДАННЫЕ о ФИНАНСОВОМ ПОЛОЖЕНИИ ЭМИТЕНТА



Отчет об исполнении областного бюджета за 1992-1994 годы и 1-е полугодие 1995 года.



                       Доходы в млн. руб.


Виды доходов            1992 г.   1993 г.  1994 г.   1-е полугодие
                                                        1995 г.


Всего доходов           7 818     92 818  398 882       222 399


в том числе:


Налог на прибыль        3 776     47 769  108 390       117 242


Налог на добавленную
стоимость               2 506     18 967   64 431        55 378


Акцизы                    -         -      20 704       18 512


Специальный налог
на развитие               -         -      10 528       14 668


народного хозяйства


Земельный налог            5        -      2 323            97


Средства, получаемые
из федерального бюджета  190       8 061  182 089       16 670


                           Расходы, в млн. руб.


виды расходов           1992 г.   1993 г.   1994 г.  1-е полугодие
                                                         1995 г.


Всего расходов          3 804     86 455   398 882        232 737


в том числе:


финансирование
народного хозяйства     1 700     25 852     62 094       44 813


финансирование
социально-культурных
мероприятий             1 780     22 356     74 288       64 062


Расходы на управление     0,9         3       8 444        6 536


Пособия и компенсационные -         126       6 564        7 684
выплаты на детей


Дотации бюджетам районов  704     3 382      63 507       86 712
и городов


Средства, переданные по   926    28 204     115 432       18 930
взаимным расчетам районам


           Прогноз доходной части областного бюджета на 1995 г.


Наименование основных доходов        Сумма, млн. руб.


Всего доходов                          502 940


в том числе:


Налог на прибыль                      238 780


Налога на добавленную стоимость        74 747


Акцизы                                 32 422


Специальный налог на развитие
народного хозяйства                    10 000


Земельный налог                         3 711


Средства, получаемые из
федерального бюджета                   65 664


На 01.10.1995 в собственности администрации Владимирской области находились акции АО, созданных путем реорганизации предприятий областного уровня собственности, на сумму 52 000 000 000 рублей, земля под указанными предприятиями на сумму 68 000 000 000 рублей, а также административные здания на сумму 28 000 000 000 рублей.

Выпуск данного облигационного займа является первым выпуском ценных бумаг, осуществляемых Эмитентом.



В. СВЕДЕНИЯ о ПРЕДСТОЯЩЕМ ВЫПУСКЕ ОБЛИГАЦИЙ



Облигации Владимирской области 1995-1998 гг. (в дальнейшем "Облигации") выпускаются в соответствии с решением Законодательного собрания Владимирской области N 217 от 26.07.1995 и постановлением Главы администрации Владимирской области N 234 от 12.08.1995

Вид выпускаемых Облигаций: Облигации восьмикупонные на предъявителя.

По Облигации устанавливается купонная ставка в размере 96% годовых. По Облигациям первого выпуска устанавливается нижняя граница купонной ставки на уровне не менее 30% ставки рефинансирования Центрального Банка Российской Федерации.

Эмитент вправе пересматривать купонную ставку. Нижняя граница купонной ставки по другим выпускам устанавливается Эмитентом в процентах от ставки рефинансирования Центрального Банка Российской Федерации.

Сообщения о пересмотре купонной ставки, нижнем пределе ее изменения публикуются финансовым управлением администрации Владимирской области в официальных органах печати Эмитента не позднее, чем за пятнадцать календарных дней до выплаты дохода по Облигациям/купонам или размещения очередного выпуска Облигаций.

Официальными органами печати Эмитента для публикаций всех сведений об областном займе являются газеты "Призыв" и "Молва".

Общий объем выпуска Облигаций по номиналу: 100 000 000 000 рублей.



                Количество и номиналы Облигаций


Номинал, руб.     Количество, штук          Объем эмиссии, руб.


200 000                 50 000                10 000 000 000


1 000 000               90 000                90 000 000 000


ИТОГО:                 140 000               100 000 000 000


Выпуск Облигаций разделен на семь серий


N Облигации    Объем      Номинал     Дата выпуска  Дата погашения
Серия номер


1 VOA 28301 000001-050000   200 000 10 декабрь 1995 г.
                                                   декабрь 1997 г.


1 VOA 23302 050001-065000 1 000 000 15 декабрь 1995 г.
                                                   декабрь 1997 г.


2 VOA 28303 065001-080000 1 000 000 15 февраль 1996 г.
                                                   февраль 1998 г.


3 VOA 28304 080001-090000 1 000 000 10 март 1996 г.
                                                      март 1998 г.


4 VOA 28305 090001-105000 1 000 000 15 апрель 1996 г.
                                                    апрель 1998 г.


5 VOA 29306 105001-125000 1 000 000 20 май 1996 г.
                                                       май 1998 г.


6 VOA 28307 125001-140000 1 000 000 15 июль 1996 г.
                                                      июль 1998 г.


Облигации размещаются среди физических и юридических лиц (резидентов и не резидентов).

Размещение Облигаций соответствующего выпуска заканчивается за 180 дней до погашения Облигаций данного выпуска.

Никаких других ограничений в отношении потенциальных покупателей не предусматривается.

Форма выпуска: наличная.

Размещение Облигаций организуется Генеральным Дилером.

Облигации среди инвесторов размещаются в два этапа.

Первый этап размещения организуется в форме закрытой подписки, которая проводится на следующих условиях:

минимальная цена продажи Облигаций по закрытой подписке, дата подведения итогов подписки (дата начала размещения Облигаций), условия ее проведения публикуются финансовым управлением администрации Владимирской области в официальных органах печати Эмитента не позднее, чем за семь календарных дней до начала проведения подписки (даты начала приема заявок от ее участников);

прием заявок начинается за 15 дней до даты подведения итогов подписки;

участник подписки приобретает Облигации по единой цене своей заявки;

минимальный объем заявки - 5 000 000 (Пять миллионов) рублей по номинальной стоимости для юридических лиц и 200 000 (Двести тысяч) рублей по номинальной стоимости для физических лиц;

максимальный объем заявки - не ограничен;

в случае, если суммарный объем удовлетворяемых заявок превышает объем эмиссии, уменьшается объем заявки, удовлетворяемой по наименьшей цене. Если по наименьшей цене удовлетворяется несколько заявок, объемы последних уменьшаются в одно и тоже число раз;

текст заявки должен содержать цену покупки Облигаций, количество Облигаций отдельно по каждой номинальной стоимости, общий объем заявки по цене покупки и по номинальной стоимости, а также безусловное обязательство инвестора заключить с Генеральным Дилером договор купли - продажи Облигаций. Заявка должна быть заполнена на стандартном бланке, разработанном Генеральным Дилером. Заявки (в запечатанных конвертах), поступившие от участников подписки до даты подведения итогов подписки, находятся на хранении у Генерального Дилера в специальном сейфе, доступ к которому строго ограничен;

результаты подписки публикуются в официальных органах печати Эмитента в течение двух дней после подведения итогов подписки;

участник подписки, заявка которого была удовлетворена, в течение двух банковских дней после публикации официальных результатов подписки обязан перечислить на расчетный счет Генеральном Дилера указанную в его заявке сумму, а в течение 5-ти банковских дней после подведения итогов подписки обязан заключить договор купли - продажи Облигаций с Генеральным Дилером;

В случае, если Облигации (все или часть) остаются неразмещенными на первом этапе размещения, на втором этапе они могут размещаться Генеральным Дилером одновременно с выпусками следующих серий, а также могут размещаться ежедневно через Генерального или уполномоченных дилеров.

В случае доразмещения Облигаций на втором этапе через Генерального или уполномоченных дилеров минимальная цена доразмещения (в процентах от номинала) вычисляется по формуле:



                                   t x P
                                   -----
                                    100
                    Цо = Цс x (1 + -----),
                                    360


где Цс - средневзвешенная цена продажи Облигаций данного выпуска на первом этапе размещения (закрытая подписка),

t - срок в днях, прошедший с даты подведения итогов подписки по Облигациям данной серии (при продаже Облигаций до первых купонных выплат по данной серии), или срок в днях, прошедший с даты последних купонных выплат по данной серии (в случае продажи Облигаций после первых купонных выплат по Облигациям данной серии),

P - текущая ставка процентного дохода по облигациям.

Средневзвешенная цена продажи Облигаций на первом этапе размещения (закрытая подписка) в процентах от номинала вычисляется по формуле:



      Цс = К1 x Ц1 + К2 x Ц2 +... + КnЦn К1 + К2 +... + Кn,


где Ц1, Ц2,..., Цn - цена удовлетворенных заявок (в процентах от номинала),

n - количество удовлетворенных заявок,

К1, К2,..., Кn - количество Облигаций минимального номинала (Двести тысяч рублей), приходящихся на удовлетворенные заявки.



ГЕНЕРАЛЬНЫЙ ДИЛЕР ОБЛАСТНОГО ЗАЙМА



Генеральным Дилером Эмитента является ЗАО "Инвестиционная фирма "ПРОК-Инвест", лицензия N 11 от 03 июня 1994 г. выдана финансовым управлением Владимирской области.

Юридический адрес: 600005, г.Владимир, ул. 850-летия Владимира, д.1, тел. (09222) 7-55-23, р/с 6467144 во ВРУ МИнБ г.Владимир, к/с 700161216, в РКЦ ГБ РФ г.Владимир, МФО 109008.



УПОЛНОМОЧЕННЫЕ ДИЛЕРЫ и АГЕНТЫ по ПЛАТЕЖАМ



Уполномоченные дилеры и агенты по платежам среди юридических и физических лиц:

Владимирский филиал АКБ "Автобанк".

Юридический адрес: 600000, г.Владимир, Манежный тупик, д.1, к/с 700161627 в РКЦ ГБ РФ г.Владимир, МФО 109008.



Владимирский банк Сбербанка РФ.

Юридический адрес: 600685, г.Владимир, ул. 111 Интернационала, д.27, к/с 600164902 в РКЦ ГБ РФ г.Владимир, МФО 109008.



Уполномоченный дилер:

Ярославский филиал АОЗТ "Финансово - инвестиционная компания "Ренова - Инвест", лицензия N 283 от 18.01.1994 выдана Департаментом финансов Правительства Москвы.

Юридический адрес: 150000, Ярославль, ул. Республиканская, 45, р/с 1609214 в Ярославском региональном филиале "Агропромбанка", к/с 700161357 в ГУ ЦБ РФ г.Ярославль МФО 47888757.

Генеральный Дилер по согласованию с Эмитентом имеет право изменять состав уполномоченных дилеров и агентов по платежам.



ПОРЯДОК РАСЧЕТА по ОБЛИГАЦИЯМ



Все платежи по основной сумме и процентам производятся через платежных агентов, обслуживающих облигационеров:

для юридических лиц - в безналичной форме путем перечисления денежных средств на их расчетные счета;

для физических лиц - в наличной форме.

Все расчеты с нерезидентами осуществляются в установленном законодательством РФ порядке.

Отделение купонов от Облигаций осуществляется только платежным агентом. Купоны, отделенные облигационером самостоятельно, к оплате не принимаются.

Аккумулирование средств для проведения платежей по основной сумме и процентам осуществляется на расчетном счете Генерального Дилера в г.Владимире.

Генеральный Дилер переводит каждому платежному агенту сумму, равную стоимости всех Облигаций/купонов, предъявленных этим агентом к оплате, при условии, что все Облигации/купоны проштампованы агентом.

Оплата Облигаций/купонов облигационерам или по их поручению другим лицам являются обязательными для всех официальных платежных агентов независимо от того, занимался или нет тот или иной агент с самого начала осуществлением платежей.

Купоны предъявляются к погашению в течение первых пяти дней первого месяца, следующего через каждые полные девяносто дней с даты первичного размещения соответствующей серии Облигаций.

Официальное извещение о дате начала купонных выплат/погашения Облигаций соответствующих серий публикуется Эмитентом не позднее, чем за 7 календарных дней до начала выплат/погашения в официальных печатных органах Эмитента.

Доход по не предъявленным в срок к погашению купонам выплачивается при погашении очередных купонов, начисление процентов на проценты при этом не производится.

К этому выпуску применяется расчетная база 30/360.

При предъявлении облигационером Облигаций к платежу платежный агент штампует и отделяет купоны от Облигаций (или штампует бланки Облигаций при их погашении).

Выплата дохода по Облигациям/купонам производится:

для юридических лиц - на следующий рабочий день после предъявления Облигаций/купонов к погашению;

для физических лиц - в день предъявления.

В случае, если дата оплаты купона и/или Облигации юридическому лицу придется на выходной день - независимо от того, будут ли это государственный выходной день или выходной день для расчетных операций - выплату надлежащей суммы денег держателю Облигации платежный агент производит в первый рабочий день, следующий за выходным. Держатель Облигации не имеет права требовать начисления процентов или какой-либо иной компенсации за такую задержку в платеже.

Погашение Облигаций осуществляется по номиналу при предъявлении Облигаций с последним купоном/купонами, срок погашения которых истекает.

Погашение Облигации с последним купоном/купонами производится в течение 30 рабочих дней через 720 дней с даты выпуска Облигаций соответствующей серии.

Расчеты по погашению Облигаций с истекающим сроком производятся в порядке аналогичном описанному выше.

Облигационеры не имеют права на досрочное погашение Облигаций.

В случае непредъявления Облигаций с последним купоном/купонами в срок к погашению Эмитент вправе внести сумму невостребованного долга в депозит нотариуса.

При утрате, порче или физическом уничтожении оплата Облигаций/купонов не производится.

Восстановление прав по утраченным Облигациям производится в порядке, предусмотренном законодательством РФ для восстановления прав по утраченным документам на предъявителя.

Облигации свободно обращаются на вторичном рынке.

Эмитент не отвечает за правильность осуществления и совершения сделок купли - продажи Облигаций на вторичном рынке.



ЛЬГОТЫ, ПРЕДОСТАВЛЯЕМЫЕ ДЕРЖАТЕЛЯМ ОБЛИГАЦИЙ



Облигационерам предоставляются следующие льготы:

Освобождение доходов, полученных по Облигациям, от налога на прибыль.

Право использовать Облигации в установленном Эмитентом порядке в качестве средства платежа при расчетах по налогам с областным бюджетом, а также штрафам и пени, начисленным за несвоевременную уплату этих налогов.

Право использования Облигаций в установленном Эмитентом порядке в качестве залога при проведении конкурсов/аукционов в рамках осуществления Государственной программы приватизации.

Право использовать Облигации в установленном Эмитентом порядке в качестве средства платежа по номиналу Облигаций в части сумм, причитающихся к перечислению в областной бюджет при расчетах за объекты, приобретаемые на конкурсах/аукционах в ходе выполнения Государственной программы приватизации государственных и муниципальных предприятий, а также при продаже имущества предприятий - банкротов.

Возможность расчетов Облигациями при покупке продукции Владимирского тракторного завода.



Направление использования средств, мобилизированных

путем размещения облигационного займа



Денежные средства, мобилизованные путем размещения Облигационного займа, направляются:

1) не более 50% на финансирование инвестиционных программ АО "Владимирский тракторный завод" (АО "ВТЗ").

АО "ВТЗ" - приватизированное предприятие, входящее в число 500 крупнейших предприятий России и производящее два основных вида продукции: малые сельскохозяйственные тракторы (25 - 30 л.с.) и дизельные двигатели с воздушным охлаждением (25 - 60 л.с.). в 1994 году объем продаж составил около 34 млн. долларов США.

Энерговооруженность в сельском хозяйстве России и стран бывшего СССР в настоящее время составляет 0.8 л.с./га, в то время как в развитых европейских странах - в среднем 2.4 л.с./га, что обеспечивает огромный потенциал роста продаж тракторов в ближайшем будущем на рынке, в достаточной мере освоенном АО "ВТЗ".

С учетом положения, занимаемого АО "ВТЗ" на рынке сельскохозяйственных машин, и его потенциала была поставлена стратегическая задача по созданию привлекательного портфеля продукции с четкими конкурентными преимуществами как для сегмента малых и универсальных тракторов, так и для рынка двигателей.

Для решения этой задачи западной консалтинговой фирмой "Маккензи" совместно со специалистами АО "ВТЗ" был разработан долгосрочный бизнес - проект.

Денежные средства, полученные от размещения Облигаций, предполагается направить на реализацию первого этапа этого проекта, а именно, на финансирование работ по подготовке и освоению серийного производства следующей продукции:

универсально - пропашной энергонасыщенный трактор ВТЗ-45АТ мощностью 45 л.с. Он имеет улучшенные показатели безопасности и условий труда, что достигается применением современных технических решений, среди которых: низкий профиль трактора, передний ведущий мост, гидрообъемное рулевое управление, дисковые тормоза, синхронизаторы в коробке передач, шумоизоляция кабины. Трактор оборудован синхронным валом отбора мощности, что повышает его экспортные возможности, установлен 3-х цилиндровый дизельный двигатель Д130 мощностью 45 л.с.;

специальная тепличная модификация - трактор Т45Т, максимально приспособленный для работы в ограниченном пространстве;

дизельные двигатели Д130, Д130Т мощностью 45 л.с. (при использовании турбонаддува - 60 л.с.).

Могут использоваться вместо серийного 4-х цилиндрового двигателя Д144. Существенно превосходят Д144 по надежности и экономичности;

4-х цилиндровый с турбонаддувом двигатель Д145Т мощностью 75 л.с., создан на базе серийного двигателя Д144 мощностью 60 л.с.;

одноцилиндровые 4-х тактные бензиновые двигатели серии МД -- МДЗ, 4, 5, МДЗВ, 4В, 5В. По сравнению с двухтактными двигателями серии МД имеют существенно лучшие экологические показатели, расход топлива и ресурс. Предназначены для использования в составе мотокультиваторов, мотоблоков, насосных и генераторных установок и других машин.

2) не менее 50% аккумулируются в резервном фонде с целью обеспечения гарантий выплаты доходов и погашения займа. Средства из резервного фонда могут использоваться для инвестирования в надежные финансовые инструменты и социально значимые коммерческие инвестиционные проекты, реализуемые на территории Владимирской области.



ФАКТОРЫ РИСКА



При анализе факторов риска необходимо исходить из того, что средства инвестиционного фонда используются для финансирования программы модернизации крупнейшего предприятия сельскохозяйственного машиностроения России. При этом инвестиционная программа АО "ВТЗ" осуществляется на основе существующих производственных площадей и утвержденной проектно - конструкторской и технологической документации.

Выплаты доходов по Облигациям/купонам гарантируются помимо имущества АО "ВТЗ" экспортной выручкой от продажи производимой Владимирским тракторным заводом продукцией.



ГАРАНТИИ ЗАЙМА



Гарантиями обеспечения выплат облигационерам служат:

Бюджет Владимирской области 1996-98 гг.

Резервный фонд в размере не менее 50% мобилизованных в ходе размещения займа денежных средств.

Гарантийные обязательства АО "Владимирский тракторный завод" на сумму 100 млрд. рублей.

Право Эмитента предоставлять налоговые каникулы облигационерам в части сумм, предназначенных для уплаты в областной бюджет.

Данный Проспект эмиссии подготовлен Ярославским филиалом АОЗТ "Финансово - инвестиционная компания "Ренова - Инвест" (г.Ярославль) при участии ЗАО "Инвестиционная фирма "ПРОК - Инвест" (г.Владимир) и ЗАО "Парк Авеню Кэпитал" (г.Москва).



Первый заместитель

Главы администрации

Владимирской области

В.ВЕРЕТЕННИКОВ



Начальник

Финансового управления

администрации Владимирской области

В.КУЗИН



Глава администрации

Владимирской области

Ю.ВЛАСОВ









Региональное законодательство Следующий региональный документ,  правовая интернет библиотека







Новости

Партнеры

Разное

Рейтинг@Mail.ru